In Happy Tree Friends: False Alarm zul je de schattige aaibare wezentjes een gruwelijke en vreselijke dood bezorgen terwijl alleen hun vriendje Lumpy ze kan redden. Bewapend met een helikopterpak zal Lumpy napalm gooien of explosieven werpen om gedeeltes van een level op te blazen zodat ze kunnen ontsnappen. Of zal hij ze bevriezen als ze bijna in een val lopen. De makers van de televisieserie zullen op deze manier 10 verschillende scenario’s aanbieden met drie levels elk, waarin de speler de onhandige vriendjes helpt van een monsterlijke dood.
Red onder andere Cuddles, Toothy en Flaky uit een mijnschacht, snoepfabriek en museum. Het spel bevat naast deze levels ook nieuwe videocontent exclusief gemaakt voor het spel, vol met bloederige scènes waarin de wezentjes bebloed en zonder ledematen het toneel verlaten. Uiteraard zijn er ook online scoreboards om je vooruitgang te vergelijken met vrienden plus achievements om te verdienen.
